AI电力需求引发行业命运转折 美国核电站重启潮再添新例

　　面对AI数据中心的巨大用电需求，又一座因经济效益不佳而封存的美国核电站迎来了重启机遇。

　　据悉，美国最大可再生能源开发商NextEra近期拿到联邦能源管理委员会的批文，允许将爱荷华州的杜安·阿诺德核电站重新接入电网。这也是继密歇根州帕利塞兹核电站（预期今年恢复上线），以及宾州三哩岛核电站（2027年）后第三座进入重启流程的核电站，也有可能是最后一个符合重启条件的封存反应堆。

　　历史资料显示，杜安·阿诺德核电站始建于1970年代初，于1975年2月投入运营。2020年底，由于核电站经济效益不佳，下游重要客户宣布转向采购风能和天然气发电，核电站被迫在运营许可证到期前关闭。

　　监管文件显示，NextEra预估杜安·阿诺德核电站最快于2028年四季度上线，能够为电网重新提供超过600兆瓦的电力，相当于40多万户家庭的用电需求。

　　具体时间节点仍取决于重启事项的安排，包括恢复已拆除设施的进度，以及找到一家大型科技公司为核电站重启承诺一份利润丰厚的电力购买协议。NextEra在监管文件中表示，这个重启项目“已获得多家美国顶级企业的浓厚商业兴趣”。

　　据悉，过去10年里美国共关闭10座反应堆，其中包含杜安·阿诺德、帕利塞兹和三哩岛，当时核电产业难以与廉价的天然气和可再生能源竞争。时隔多年后的重启，正是核电产业困境复苏的切实迹象。

　　关闭杜安·阿诺德核电站后，NextEra将核电站的电网接入权分配给多个太阳能农场。那些光伏项目立项的目的，就是为了满足爱荷华州对成本电力的需求。公司在监管文件中表示，随着美国工业和数据中心用电需求出现前所未有的增长，去年开始市场重新青睐能提供高容量电力的核电站。

　　NextEra首席执行官约翰·凯彻姆上个月在电话会议中表示，这些（重启核电站）都是独特的机会，因为无需承担新建核电站的相关成本，这确实是“独角兽”级别的机遇。

　　耗时多年的赌注

　　试图押注“AI+核电站重启”的投资者也需要知道，这条路并不会很轻松。

　　NextEra对监管表示，重启核电站的项目是一个“高度资本密集型的过程”，其中光是2025年就计划为这个项目投资高达1亿美元。

　　据重启项目负责人加勒特·戈德芬格介绍，公司已经订购新的变压器来替代电站关闭时拆除的设备。由于严重的供应链限制，交付周期已经长达3年。同时电站的冷却塔、行政大楼和培训中心也已被拆除，都需要重建。

　　戈德芬格也警告称，美国的核电产业历来存在项目延期的问题。如果变压器等设备交付延迟，杜安·阿诺德的重启可能比预期耗时更久。

　　对于NextEra而言，这也将是公司在美国能源环境政策骤变背景下，未来几年能“讲的故事”。由于本届美国政府大幅削减可再生能源方面的政策，2027年后太阳能和风能项目都不能享受多项关键税收抵免。NextEra的股价年内也只是勉强持平，与去年18%的涨幅形成鲜明反差。

　　约翰·凯彻姆在7月电话会议上表示，届时随着可再生能源需求遭到抑制，2028年重启的核电站有望部分抵消税收抵免取消带来的收益损失。